Необходимость осознания своих недостатков.
Каждый трейдер должен хорошо представлять собственные недостатки, мешающие успешному ведению торговли, и уметь преодолевать их.
Конечно одного знания своих недостатков для трейдера мало: должна существовать воля к их преодолению.
Часто люди, наделенные хорошими способностями, терпят на рынке неудачу, поскольку не хотят бороться с собственными слабостями.
Каждый трейдер должен хорошо представлять собственные недостатки, мешающие успешному ведению торговли, и уметь преодолевать их.
Конечно одного знания своих недостатков для трейдера мало: должна существовать воля к их преодолению.
Часто люди, наделенные хорошими способностями, терпят на рынке неудачу, поскольку не хотят бороться с собственными слабостями.
Ложный пробой – это пробой уровня, который сопровождается последующим быстрым разворотом в обратную сторону. Чаще всего, ложный пробой случается вместо максимальной концентрации стоп-приказов трейдеров. Ложный пробой бывает простой как на картинке, а также есть ложный пробой двумя барами и ложный пробой несколькими барами (от трех и более).
Почему работает ложный пробой?
При ложном пробое цена пробивает исторический уровень (уровень который был на графике долгое время и цена не уходила за него.) Над такими уровнями (которые долгое время удерживали цену) собирается много стоп – приказов (в нашем случае шортистов) и при ложном пробое данного уровня, соответственно срабатывают стоп – приказы (в нашем случае стоп-приказы шортистов). При срабатывании стоп-приказов у шортистов закрываются короткие позиции за счет покупок. Крупный трейдер удерживающий данный уровень, оборачивает эти покупки в свою пользу и начинает агрессивно продавать актив закрывающимся шортистам, как говорится «собирает стопы». В результате цена не может закрепиться над пробитым уровнем и отскакивает от него, собирая срабатывающие стопы теперь уже у тех трейдеров, которые при пробитии уровня начали открывать длинные позиции (лонгисты) думая, что цена пойдет вверх. При открытии длинных позиций лонгисты ставят стопы за пробитый уровень и когда цена отскакивает опять к этому уровню, срабатывают стопы лонгистов, что усиливает движение вниз.
Почему работает ложный пробой?
При ложном пробое цена пробивает исторический уровень (уровень который был на графике долгое время и цена не уходила за него.) Над такими уровнями (которые долгое время удерживали цену) собирается много стоп – приказов (в нашем случае шортистов) и при ложном пробое данного уровня, соответственно срабатывают стоп – приказы (в нашем случае стоп-приказы шортистов). При срабатывании стоп-приказов у шортистов закрываются короткие позиции за счет покупок. Крупный трейдер удерживающий данный уровень, оборачивает эти покупки в свою пользу и начинает агрессивно продавать актив закрывающимся шортистам, как говорится «собирает стопы». В результате цена не может закрепиться над пробитым уровнем и отскакивает от него, собирая срабатывающие стопы теперь уже у тех трейдеров, которые при пробитии уровня начали открывать длинные позиции (лонгисты) думая, что цена пойдет вверх. При открытии длинных позиций лонгисты ставят стопы за пробитый уровень и когда цена отскакивает опять к этому уровню, срабатывают стопы лонгистов, что усиливает движение вниз.
Ложный пробой двумя свечами.
При ложном пробое двумя свечами цена первой из свечей пробивает уровень и закрепляется за ним. Тем самым рынок демонстрирует силу лонгового сигнала и убеждает его участников в том, что вниз цена уже не пойдет. Таким образом трейдеры начинают покупать. Но когда покупатели (лонгисты) начинают открывать длинные позиции, крупный трейдер настроенный по медвежьи выставляет объемную заявку на продажу и заставляет цену уйти в прежний ценовой диапазон, заставляя лонгистов закрывать длинные позиции.
При ложном пробое двумя свечами цена первой из свечей пробивает уровень и закрепляется за ним. Тем самым рынок демонстрирует силу лонгового сигнала и убеждает его участников в том, что вниз цена уже не пойдет. Таким образом трейдеры начинают покупать. Но когда покупатели (лонгисты) начинают открывать длинные позиции, крупный трейдер настроенный по медвежьи выставляет объемную заявку на продажу и заставляет цену уйти в прежний ценовой диапазон, заставляя лонгистов закрывать длинные позиции.
В периоды, отмеченные неприятностями в личной жизни, следует торговать с особой осторожностью!
Плохое состояние здоровья или переживаемый трейдером эмоциональный стресс — факторы, способные крайне отрицательно повлиять на прибыль.
В такие периоды, трейдер должен с особым вниманием отнестись к собственным торговым результатам. Возможно, лучшим решением в подобной ситуации будет значительное сокращение позиций или приостановка торговли.
Плохое состояние здоровья или переживаемый трейдером эмоциональный стресс — факторы, способные крайне отрицательно повлиять на прибыль.
В такие периоды, трейдер должен с особым вниманием отнестись к собственным торговым результатам. Возможно, лучшим решением в подобной ситуации будет значительное сокращение позиций или приостановка торговли.
«Многие молодые трейдеры способны существенно улучшить показатель прибыль/убыток и статистику торговых операций, если помочь им понять, как сорвать банк, объяснить важность ограничения убытков и то, каким образом выбраться из полосы убыточных сделок.»
«В SMB Capital мы совершаем Один хороший трейд, затем Один хороший трейд, и еще раз - Один хороший трейд. Каждый трейд мы оцениваем по степени соответствия семи фундаментальным критериям, отвечать которым должен Один хороший трейд.»
Отрывок из книги
«Один хороший трейд»
Майк Беллафиоре
P.S. Смысл в том, чтобы никогда не отклоняться от своей торговой системы. Не важно совершили вы прибыльную сделку (трейд) или убыточную, главное, чтобы она соответствовала торговой системе.
«В SMB Capital мы совершаем Один хороший трейд, затем Один хороший трейд, и еще раз - Один хороший трейд. Каждый трейд мы оцениваем по степени соответствия семи фундаментальным критериям, отвечать которым должен Один хороший трейд.»
Отрывок из книги
«Один хороший трейд»
Майк Беллафиоре
P.S. Смысл в том, чтобы никогда не отклоняться от своей торговой системы. Не важно совершили вы прибыльную сделку (трейд) или убыточную, главное, чтобы она соответствовала торговой системе.
Официальный курс доллара США, установленный Центральным банком с 2 июня, составляет 73,2411 руб. По сравнению с предыдущим значением курс снизился на 5,54 коп.
Официальный курс евро, установленный Центральным банком с 2 июня, составляет 89,5958 руб. По сравнению с предыдущим значением курс вырос на 21,80 коп.
Официальный курс евро, установленный Центральным банком с 2 июня, составляет 89,5958 руб. По сравнению с предыдущим значением курс вырос на 21,80 коп.
1 акция — базовые права собственника компании: участие в управлении (участие в собраниях акционеров), право на дивиденды и на компенсацию в случае ликвидации АО.
1% — доступ к реестру акционеров. Владелец 1% имеет возможность требовать от реестродержателя состояние реестра, хоть ежедневно. И это открывает, соответственно, перспективы для того, чтобы понять, можно ли что-то взять еще, сколько взять и какие силы и средства для этого нужны. Для любого стратегического инвестора первая цель — это 1%.
2% — это возможность выдвигать своего представителя в совет директоров. Это уже реальная возможность управления акционерным обществом.
10% — дает право инициировать внеочередное собрание акционеров, причем с любой частотой, а также требовать внеплановых проверок финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества.
20% — разрешение Федеральной антимонопольной службы (ФАС). В России любой может покупать акции до 20%, но для того, чтобы взять пакет свыше 20%, необходимо получить разрешение. Если это разрешение получено, то здесь уже открываются возможности для очень крупных пакетов, в первую очередь — блокирующего пакета.
25% + 1 акция — блокирующий пакет акций. Это возможность заблокировать любое принципиальное решение. В тех случаях, когда контрольный пакет не консолидирован в одних руках, владелец блокирующего пакета имеет возможность проводить собственные решения. В большинстве случаев ставится задача взять не контрольный пакет, а блокирующий пакет.
50% + 1 акция — контрольный пакет акций.
1% — доступ к реестру акционеров. Владелец 1% имеет возможность требовать от реестродержателя состояние реестра, хоть ежедневно. И это открывает, соответственно, перспективы для того, чтобы понять, можно ли что-то взять еще, сколько взять и какие силы и средства для этого нужны. Для любого стратегического инвестора первая цель — это 1%.
2% — это возможность выдвигать своего представителя в совет директоров. Это уже реальная возможность управления акционерным обществом.
10% — дает право инициировать внеочередное собрание акционеров, причем с любой частотой, а также требовать внеплановых проверок финансово-хозяйственной деятельности акционерного общества.
20% — разрешение Федеральной антимонопольной службы (ФАС). В России любой может покупать акции до 20%, но для того, чтобы взять пакет свыше 20%, необходимо получить разрешение. Если это разрешение получено, то здесь уже открываются возможности для очень крупных пакетов, в первую очередь — блокирующего пакета.
25% + 1 акция — блокирующий пакет акций. Это возможность заблокировать любое принципиальное решение. В тех случаях, когда контрольный пакет не консолидирован в одних руках, владелец блокирующего пакета имеет возможность проводить собственные решения. В большинстве случаев ставится задача взять не контрольный пакет, а блокирующий пакет.
50% + 1 акция — контрольный пакет акций.
Стивен Коэн
Трейдер, аналитик, основатель хедж-фонда S.A.C Capital Partners
В 1992 году Коэн открыл хедж-фонд S.A.C Capital Partners, стартовый капитал которого составил 20 млн долларов. В тот период организаций такого типа было ничтожно мало. За первый год работы компания привлекла инвестиции только на сумму 13 млн долларов. Такое небольшое количество капиталовложений во многом объяснялось высокой платой, какую управляющий требовал за свои услуги. Однако популярность SAC среди инвесторов резко возросла после того, как небольшой коллектив из трейдеров и портфельных менеджеров смог удвоить общую сумму прибыли.
Добившись успеха, Стивен Коэн начал активно расширять сферы влияния и повышать ставки. Результатом стало то, что в 1998 году общая прибыль фонда составила 49.7% годовых. Такой прогресс позволил дополнительно увеличить штат и добавить новые направления в области инвестирования.
В тот период трейдеры, работающие в SAC, получали 400 млн долларов в год, а клиенты — до 43% прибыли по своим вложениям.
Трейдер, аналитик, основатель хедж-фонда S.A.C Capital Partners
В 1992 году Коэн открыл хедж-фонд S.A.C Capital Partners, стартовый капитал которого составил 20 млн долларов. В тот период организаций такого типа было ничтожно мало. За первый год работы компания привлекла инвестиции только на сумму 13 млн долларов. Такое небольшое количество капиталовложений во многом объяснялось высокой платой, какую управляющий требовал за свои услуги. Однако популярность SAC среди инвесторов резко возросла после того, как небольшой коллектив из трейдеров и портфельных менеджеров смог удвоить общую сумму прибыли.
Добившись успеха, Стивен Коэн начал активно расширять сферы влияния и повышать ставки. Результатом стало то, что в 1998 году общая прибыль фонда составила 49.7% годовых. Такой прогресс позволил дополнительно увеличить штат и добавить новые направления в области инвестирования.
В тот период трейдеры, работающие в SAC, получали 400 млн долларов в год, а клиенты — до 43% прибыли по своим вложениям.
Взаимосвязь рынков.
Международные фондовые рынки.
С учетом того, что экономика России в значительной мере интегрирована в мировую, наш фондовый рынок чутко реагирует на то, что происходит на финансовых рынках основных развитых и развивающихся стран, и это необходимо учитывать в процессе принятия торговых решений.
Если американские индексы и индексы развивающихся стран по итогам дня показывали рост, то и российский рынок-скорее всего, тоже вырастит или как минимум не снизится. Бывают ситуации, когда направлению движения мировых индексов (как фактору, влияющему на российский рынок) противопоставлены другие факторы (например, движение цен на сырьевых рынках). Однако следует отметить, что рост американских индексов на практике гораздо чаще является предвестником и приоритетным сигналом роста российского фондового рынка.
Международные фондовые рынки.
С учетом того, что экономика России в значительной мере интегрирована в мировую, наш фондовый рынок чутко реагирует на то, что происходит на финансовых рынках основных развитых и развивающихся стран, и это необходимо учитывать в процессе принятия торговых решений.
Если американские индексы и индексы развивающихся стран по итогам дня показывали рост, то и российский рынок-скорее всего, тоже вырастит или как минимум не снизится. Бывают ситуации, когда направлению движения мировых индексов (как фактору, влияющему на российский рынок) противопоставлены другие факторы (например, движение цен на сырьевых рынках). Однако следует отметить, что рост американских индексов на практике гораздо чаще является предвестником и приоритетным сигналом роста российского фондового рынка.