❗️ ФЗ 114 от 16.04.2022
Наконец-то дошли руки до изучения принятого президентом ФЗ 114 на прошлых выходных. Буду краток, на жизнь резидентов РФ закон практически никак не влияет, спасибо за внимание, всем пока😊
Если серьёзно и тезисно, то в законе закреплено два важных элемента:
📌 Правительство РФ теперь может выкупать привилегированные акции банков из фонда ОФЗ. Исторически именно по "привам" в первую очередь выплачиваются дивиденды. Интересно тут то, что по разным оценкам около 70% держателей ОФЗ - это как раз госбанки😁 Таким образом выходит, что данная опция - это что-то типа хитрого QE на минималках - и банки поддержать, и возможные дивиденды от них в будущих периодах получить и рынок гос облигаций удержать от потрясений. Наверное хороший ход.
📌 Запрет на размещение депозитарных расписок российских компаний на иностранных биржах. Таким образом все нами любимые Сбербанки, Лукойлы, X5 и т.д. должны обменять свои расписки с иностранных бирж на акции, торгующиеся на Московской Бирже.
Довольно гуманный ход, ведь нерезиденты, владеющие деп. расписками получат акции, рублевая стоимость которых сейчас значительно выше, и будут иметь возможность продать их за рубли, купив в дальнейшем валюту у экспортеров, чтобы, например, покинуть российский рынок 😁
Хорошо, что вопрос с нерезидентами начинают решать, значит в скором времени можно будет начать в рынок РФ заходить, а пока продолжаем присматриваться.
Наконец-то дошли руки до изучения принятого президентом ФЗ 114 на прошлых выходных. Буду краток, на жизнь резидентов РФ закон практически никак не влияет, спасибо за внимание, всем пока😊
Если серьёзно и тезисно, то в законе закреплено два важных элемента:
📌 Правительство РФ теперь может выкупать привилегированные акции банков из фонда ОФЗ. Исторически именно по "привам" в первую очередь выплачиваются дивиденды. Интересно тут то, что по разным оценкам около 70% держателей ОФЗ - это как раз госбанки😁 Таким образом выходит, что данная опция - это что-то типа хитрого QE на минималках - и банки поддержать, и возможные дивиденды от них в будущих периодах получить и рынок гос облигаций удержать от потрясений. Наверное хороший ход.
📌 Запрет на размещение депозитарных расписок российских компаний на иностранных биржах. Таким образом все нами любимые Сбербанки, Лукойлы, X5 и т.д. должны обменять свои расписки с иностранных бирж на акции, торгующиеся на Московской Бирже.
Довольно гуманный ход, ведь нерезиденты, владеющие деп. расписками получат акции, рублевая стоимость которых сейчас значительно выше, и будут иметь возможность продать их за рубли, купив в дальнейшем валюту у экспортеров, чтобы, например, покинуть российский рынок 😁
Хорошо, что вопрос с нерезидентами начинают решать, значит в скором времени можно будет начать в рынок РФ заходить, а пока продолжаем присматриваться.
publication.pravo.gov.ru
Федеральный закон от 16.04.2022 № 114-ФЗ ∙ Официальное опубликование правовых актов
Федеральный закон от 16.04.2022 № 114-ФЗ
"О внесении изменений в Федеральный закон "Об акционерных обществах" и отдельные законодательные акты Российской Федерации"
"О внесении изменений в Федеральный закон "Об акционерных обществах" и отдельные законодательные акты Российской Федерации"
‼️ Пока рано выкупать на среднесрок российский фондовый рынок
С 7 апреля индекс РТС, в который входят акции всех крупных компаний, торгующихся на Московской Бирже, падает, и сегодня уже опускался до уровня 900 пунктов. Из-за этого многие меня спрашивают - ну что, пора выкупать голубые фишки на среднесрок? Нет, на мой взгляд, не пора. Тезисно причины я описывал тут, повторяться не буду, однако добавлю, что небольшие движения в сторону "выпуска" нерезидентов имеются, развязка все ближе.
Я готов начать присматриваться к российскому рынку только на уровнях около 825 пунктов по индексу РТС, и то избирательно. Например, мне совсем не интересны металлурги, зато готов активно подкупать вот этих ребят. Ну и конечно голубые фишки, Сбер на уровнях 80-100 руб и т.д. В любом случае на рынок РФ рано или поздно заходить придется некоторой частью капитала, да и опыт Ирана в контексте роста котировок в условиях закрытого рынка положительный.
PS: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер).
С 7 апреля индекс РТС, в который входят акции всех крупных компаний, торгующихся на Московской Бирже, падает, и сегодня уже опускался до уровня 900 пунктов. Из-за этого многие меня спрашивают - ну что, пора выкупать голубые фишки на среднесрок? Нет, на мой взгляд, не пора. Тезисно причины я описывал тут, повторяться не буду, однако добавлю, что небольшие движения в сторону "выпуска" нерезидентов имеются, развязка все ближе.
Я готов начать присматриваться к российскому рынку только на уровнях около 825 пунктов по индексу РТС, и то избирательно. Например, мне совсем не интересны металлурги, зато готов активно подкупать вот этих ребят. Ну и конечно голубые фишки, Сбер на уровнях 80-100 руб и т.д. В любом случае на рынок РФ рано или поздно заходить придется некоторой частью капитала, да и опыт Ирана в контексте роста котировок в условиях закрытого рынка положительный.
PS: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер).
⁉️ Куда крупный капитал уходит из американских облигаций? Может нам тоже надо?
Американские облигации (трежерис) принято считать безрисковым активомс отрицательной реальной доходностью в пересчете на инфляцию, из-за чего в них сидят очень крупные институциональные игроки (государства, центральные банки, фонды и прочие "умные деньги"). Сейчас мы видим, что доходность как 2х-летних, так и 10-летних трежерис значительно растет, что сигнализирует о больших распродажах в этих активах. Понятно, что "умные деньги" дисконтируют дальнейшее предполагаемое повышение ставок ФРС, однако мне не дает покоя закономерный вопрос - если деньги выходят, то куда они идут дальше?
Перебираем варианты с апреля 2020, когда трежерис начали активно распродавать:
📌 Золото. C апреля 2020 спотовая цена на золото выросла почти на 40%.
📌 S&P500. С апреля 2020 индекс S&P500 вырос почти в 2 раза! Однако с августа 2021 рост сменился "боковиком" и среди институциональных игроков наблюдается в основном частичное фиксирование прибыли. С Августа 2021 золото кстати вошло в новый восходящий тренд.
📌 Недвижимость и земля. Да, это тоже активы, причем условный Норвежский Пенсионный Фонд держит в этих активах более 10% капитала. С 2020 наблюдается стремительный рост цен на недвижимость и землю по всему миру, а главный "рептилоид" Билл Гейтс в 2021 стал крупнейшим частным землевладельцем в США. Цена растет, когда есть спрос 😉
📌 Биткоин. Очевидно, что в нем сейчас есть крупный капитал, однако если сравнивать капитализацию индекса S&P500 (около 40 трлн USD) с капитализацией Биткоина (около 776 млрд), то понятно, что "умные деньги" пока не горят желанием вкладываться в "децентрализованные новые технологии".
В общем и целом, если тезино, то получается, что "умные деньги" сейчас в золоте (и прочих драг металлах), недвижимости, земле и вероятно иных материальных проинфляционных активах. Значит ли это, что физ лицам тоже имеет смысл следовать такой стратегии? Значит, еще как.
PS: важно отметить, что из S&P500 (голубые фишки фондового рынка США) "умные деньги" конечно продолжают выходить, но постепенно, не привлекая к себе внимания и не допуская масштабного обвала.
Американские облигации (трежерис) принято считать безрисковым активом
Перебираем варианты с апреля 2020, когда трежерис начали активно распродавать:
📌 Золото. C апреля 2020 спотовая цена на золото выросла почти на 40%.
📌 S&P500. С апреля 2020 индекс S&P500 вырос почти в 2 раза! Однако с августа 2021 рост сменился "боковиком" и среди институциональных игроков наблюдается в основном частичное фиксирование прибыли. С Августа 2021 золото кстати вошло в новый восходящий тренд.
📌 Недвижимость и земля. Да, это тоже активы, причем условный Норвежский Пенсионный Фонд держит в этих активах более 10% капитала. С 2020 наблюдается стремительный рост цен на недвижимость и землю по всему миру, а главный "рептилоид" Билл Гейтс в 2021 стал крупнейшим частным землевладельцем в США. Цена растет, когда есть спрос 😉
📌 Биткоин. Очевидно, что в нем сейчас есть крупный капитал, однако если сравнивать капитализацию индекса S&P500 (около 40 трлн USD) с капитализацией Биткоина (около 776 млрд), то понятно, что "умные деньги" пока не горят желанием вкладываться в "децентрализованные новые технологии".
В общем и целом, если тезино, то получается, что "умные деньги" сейчас в золоте (и прочих драг металлах), недвижимости, земле и вероятно иных материальных проинфляционных активах. Значит ли это, что физ лицам тоже имеет смысл следовать такой стратегии? Значит, еще как.
PS: важно отметить, что из S&P500 (голубые фишки фондового рынка США) "умные деньги" конечно продолжают выходить, но постепенно, не привлекая к себе внимания и не допуская масштабного обвала.
⁉️ Что там с Тиньковым и его банком
Выпустил вчера Олег Тиньков пост с критикой текущих решений руководства РФ, ну и что? Ему ведь тоже не с руки терять все то честно заработанное, что было вывезено в недружественные страны😁 Очевидно, что пост направлен в первую очередь на нерезидентов.
Что касается рисков, связанных с банком, нужно учитывать следующие факторы:
🔺 Он не зря осенью 2021 вошел в перечень системно значимых. Таким образом государство будет "спасать" его в первую очередь, ну после ВТБ и СБЕРа конечно😉
🔺Акционерный контроль за деятельностью банка полностью передан от кипрского совета директоров TCS Group российскому менеджменту банка, а семейный траст господина Тинькова еще в январе 2021 конвертировал свои акции TCS Group класса B (2 голоса на акцию) в акции класса A (1 голос на акцию), снизив долю в бизнесе до 35%.
Это я к тому, что влияние личности Тинькова на банк сейчас минимальное, поэтому с точки зрения как западных санкций, так и внутрироссийских разборок, бизнес защищен. К тому же сам банк вчера по горячим следам заявил, что все написанное является личным мнением господина Тинькова.
В общем и целом опасаться следует не последствий высказываний Тинькова, а проблем в банковском секторе РФ из-за резкого снижения качества заемщиков и увеличения доли банкротств физлиц и юрлиц. Все-таки у Тинькофф банка самая большая доля бизнеса исторически была в кредитовании, а не в Тинькофф Инвестициях ☺️
Выпустил вчера Олег Тиньков пост с критикой текущих решений руководства РФ, ну и что? Ему ведь тоже не с руки терять все то честно заработанное, что было вывезено в недружественные страны😁 Очевидно, что пост направлен в первую очередь на нерезидентов.
Что касается рисков, связанных с банком, нужно учитывать следующие факторы:
🔺 Он не зря осенью 2021 вошел в перечень системно значимых. Таким образом государство будет "спасать" его в первую очередь, ну после ВТБ и СБЕРа конечно😉
🔺Акционерный контроль за деятельностью банка полностью передан от кипрского совета директоров TCS Group российскому менеджменту банка, а семейный траст господина Тинькова еще в январе 2021 конвертировал свои акции TCS Group класса B (2 голоса на акцию) в акции класса A (1 голос на акцию), снизив долю в бизнесе до 35%.
Это я к тому, что влияние личности Тинькова на банк сейчас минимальное, поэтому с точки зрения как западных санкций, так и внутрироссийских разборок, бизнес защищен. К тому же сам банк вчера по горячим следам заявил, что все написанное является личным мнением господина Тинькова.
В общем и целом опасаться следует не последствий высказываний Тинькова, а проблем в банковском секторе РФ из-за резкого снижения качества заемщиков и увеличения доли банкротств физлиц и юрлиц. Все-таки у Тинькофф банка самая большая доля бизнеса исторически была в кредитовании, а не в Тинькофф Инвестициях ☺️
❗️ TSMC привлекли дполнительно 3,5 млрд USD через выпуск облигаций на строительство заводов в США
Я правильно понимаю, что вопрос возвращения Тайваня Китаем уже решен? Дело в том, что Тайвань - крупнейший мировой производитель чипов. Чипы сейчас используются везде, начиная от автомобилей и заканчивая бытовой техникой (новая нефть😁). Весной 2023 TSMC уже планируют начать установку оборудования на территории США, после чего через 10-15 месяцев они уже смогут начать производить чипы. Для ускорения процесса TSMC проводит дополнительные выпуски облигаций.
Чем раньше США "эвакуируют" заводы TSMC на свою территорию, тем меньше наиболее передовых технологий производства чипов достанется Китаю, и тем активнее можно снабжать Тайвань вооружением для провоцирования ожесточенных боевых действий, способных уничтожить всю инфраструктуру на острове. В интересное время живем.
Я правильно понимаю, что вопрос возвращения Тайваня Китаем уже решен? Дело в том, что Тайвань - крупнейший мировой производитель чипов. Чипы сейчас используются везде, начиная от автомобилей и заканчивая бытовой техникой (новая нефть😁). Весной 2023 TSMC уже планируют начать установку оборудования на территории США, после чего через 10-15 месяцев они уже смогут начать производить чипы. Для ускорения процесса TSMC проводит дополнительные выпуски облигаций.
Чем раньше США "эвакуируют" заводы TSMC на свою территорию, тем меньше наиболее передовых технологий производства чипов достанется Китаю, и тем активнее можно снабжать Тайвань вооружением для провоцирования ожесточенных боевых действий, способных уничтожить всю инфраструктуру на острове. В интересное время живем.
Красная весна
TSMC нашла еще $3,5 млрд на строительство фабрики чипов в США
$3,5 млрд удалось привлечь на строительство новой фабрики чипов в Аризоне крупнейшему производителю чипов на заказ — тайваньской TSMC, сообщил 20 апреля Reuters.
‼️ Акции МВидео взлетели на 14% после выхода отчета
Вот кстати мог быть очень неплохой вариант, чтобы сыграть на понижение, если бы ЦБ снова разрешил шорты на фондовом рынке РФ😁 Хороший отчет за первый квартал 2022 обусловлен исключительно "паническим спросом" на бытовую электронику в феврале и марте. Мвидео кстати были последними из крупных консьюмерских сетей, кто значительно поднял цены в связи с ростом курса и неопределенности с поставками. Именно поэтому расцениваю сегодняшний гэп на 14% вверх исключительно как манипуляцию со стороны спекулянтов для "обкэшивания об толпу".
Я уже писал о том, что выкупать рынок РФ на среднесрок рановато, а тут добавлю, что в период активного роста инфляции, усугубляющегося падения реальных располагаемых доходов населения и ограничения импорта, акции ритейлеров - Детский Мир, Мвидео, Лента и т.д. представляют слабый инвестиционный интерес.
После того, как рынок РФ скорректируется до более или менее адекватных значений (825 пунктов по индексу РТС) имеет смысл присматриваться скорее к продовольственным дисканутерам типа Магнита или X5.
PS: не является индивидуальной инвестиционной реакомендацией (см. дисклеймер)
Вот кстати мог быть очень неплохой вариант, чтобы сыграть на понижение, если бы ЦБ снова разрешил шорты на фондовом рынке РФ😁 Хороший отчет за первый квартал 2022 обусловлен исключительно "паническим спросом" на бытовую электронику в феврале и марте. Мвидео кстати были последними из крупных консьюмерских сетей, кто значительно поднял цены в связи с ростом курса и неопределенности с поставками. Именно поэтому расцениваю сегодняшний гэп на 14% вверх исключительно как манипуляцию со стороны спекулянтов для "обкэшивания об толпу".
Я уже писал о том, что выкупать рынок РФ на среднесрок рановато, а тут добавлю, что в период активного роста инфляции, усугубляющегося падения реальных располагаемых доходов населения и ограничения импорта, акции ритейлеров - Детский Мир, Мвидео, Лента и т.д. представляют слабый инвестиционный интерес.
После того, как рынок РФ скорректируется до более или менее адекватных значений (825 пунктов по индексу РТС) имеет смысл присматриваться скорее к продовольственным дисканутерам типа Магнита или X5.
PS: не является индивидуальной инвестиционной реакомендацией (см. дисклеймер)
❗️ Криптобиржа Binance ограничит операции для пользователей из России, владеющих криптоактивами на сумму более 10 000 EUR
Все, кто мог уже на эту тему высказались, только я не понимаю, почему Binance помогает ЦБ РФ укреплять рубль? По всей видимости теперь крупным российским клиентам биржи придется распродать свои криптоактивы, и уйти в фиатную валюту. На данный момент наиболее безопасной фиатной валютой для состоятельных россиян является рубль, который сегодня ощутимо укрепляется (мы знаем, что делать).
Хотя если посмотреть отстраненно, то сейчас идет налоговый период, во время которого спрос на рубль со стороны экспортеров выше обычного, а тут еще и газ за рубли, и "криптомиллардеры" из Москва-Сити как стаи перелетных птиц возвращаются в родную гавань😁
PS: Binance так же отметил, что другие криптобиржи тоже должны последовать их примеру. Вот вам и "децентрализация", "народные деньги" и "новые независимые от государств технологии" 🤷🏻♂️
Все, кто мог уже на эту тему высказались, только я не понимаю, почему Binance помогает ЦБ РФ укреплять рубль? По всей видимости теперь крупным российским клиентам биржи придется распродать свои криптоактивы, и уйти в фиатную валюту. На данный момент наиболее безопасной фиатной валютой для состоятельных россиян является рубль, который сегодня ощутимо укрепляется (мы знаем, что делать).
Хотя если посмотреть отстраненно, то сейчас идет налоговый период, во время которого спрос на рубль со стороны экспортеров выше обычного, а тут еще и газ за рубли, и "криптомиллардеры" из Москва-Сити как стаи перелетных птиц возвращаются в родную гавань😁
PS: Binance так же отметил, что другие криптобиржи тоже должны последовать их примеру. Вот вам и "децентрализация", "народные деньги" и "новые независимые от государств технологии" 🤷🏻♂️
Ведомости
Криптобиржа Binance ограничит доступ для пользователей из России
Криптобиржа Binance ограничит доступ к торгам и внесению средств на счет для пользователей из России.
Как думаете, что ЦБ РФ сделает со ставкой рефинансирования на заседании 29.04.22?
Anonymous Poll
43%
Снизит до 15-16%
23%
Снизит до 13-14%
6%
Снизит до 11-13%
11%
Оставит без изменений
14%
Не знаю, но очень интересно
6%
ЦБ РФ - это кто??
‼️ Все пропало, ФРС все-таки собирается агрессивно поднимать ставку в мае - рынки вниз, доллар вверх 😁😂
Вчера глава ФРС допустил более агрессивное повышение ставок на 50 базисных пунктов, начиная с мая. Это что, до 0,75% в мае получается? И это при годовой инфляции в США 8,5%? 😂
Напомню, что в 2018 ФРС подняла ставку до 2,5% при инфляции 2,9%!! И фондовые рынки тогда "посыпались" на -25% по S&P500 за один квартал. Я правильно понимаю, что им ставку нужно повышать минимум до 8%, чтобы начать хотя бы частично сбивать инфляцию? Ну в таком случае стоимость обслуживания долгов ощутимо вырастет, деньги в экономике станут такими же дорогими, как в развивающихся странах, и наступит масштабная рецессия. Кстати после слов господина Пауэлла индекс S&P500 даже скорректировался вчера на 2-3%! Вот это да, вот это коррекция 😂
В общем и целом я уже давно не отношусь всерьез к заявлениям ФРС, и мне очевидно, что сейчас и США и Европа сознательно разгоняют инфляцию, чтобы тушить в ней свои гос. долги, и не провоцировать глубокую рецессию в своих экономиках.
Очевидно, что защититься от этого нам, рядовым физ лицам, можно только через проинфляционные физические активы. В условиях гиперинфляции и отсутствия масштабной рецессии в экономике США, их стоимость будет только расти, а вот пузырь на рынке NFT, криптовалют и ценных бумаг в перспективе ближайших год-два будет сдуваться. Репетицию этого "сдувания" мы наблюдали как раз в 2018.
Вчера глава ФРС допустил более агрессивное повышение ставок на 50 базисных пунктов, начиная с мая. Это что, до 0,75% в мае получается? И это при годовой инфляции в США 8,5%? 😂
Напомню, что в 2018 ФРС подняла ставку до 2,5% при инфляции 2,9%!! И фондовые рынки тогда "посыпались" на -25% по S&P500 за один квартал. Я правильно понимаю, что им ставку нужно повышать минимум до 8%, чтобы начать хотя бы частично сбивать инфляцию? Ну в таком случае стоимость обслуживания долгов ощутимо вырастет, деньги в экономике станут такими же дорогими, как в развивающихся странах, и наступит масштабная рецессия. Кстати после слов господина Пауэлла индекс S&P500 даже скорректировался вчера на 2-3%! Вот это да, вот это коррекция 😂
В общем и целом я уже давно не отношусь всерьез к заявлениям ФРС, и мне очевидно, что сейчас и США и Европа сознательно разгоняют инфляцию, чтобы тушить в ней свои гос. долги, и не провоцировать глубокую рецессию в своих экономиках.
Очевидно, что защититься от этого нам, рядовым физ лицам, можно только через проинфляционные физические активы. В условиях гиперинфляции и отсутствия масштабной рецессии в экономике США, их стоимость будет только расти, а вот пузырь на рынке NFT, криптовалют и ценных бумаг в перспективе ближайших год-два будет сдуваться. Репетицию этого "сдувания" мы наблюдали как раз в 2018.
‼️ 29.04.2020 проверим, насколько результаты опроса совпали с действиями ЦБ. Лично я голосовал за вариант снижения ставки до уровня 13-14%, хотя доходности ОФЗ с 26 кодом указывают на возможности достижения более низких отметок😁
Telegram
FINстинг
Как думаете, что ЦБ РФ сделает со ставкой рефинансирования на заседании 29.04.22?
Снизит до 15-16% / Снизит до 13-14% / Снизит до 11-13% / Оставит без изменений / Не знаю, но очень интересно / ЦБ РФ - это кто??
Снизит до 15-16% / Снизит до 13-14% / Снизит до 11-13% / Оставит без изменений / Не знаю, но очень интересно / ЦБ РФ - это кто??
❗️ Хроники отказа от "недемократической" российской нефти
Уважаемое "свободное и демократическое" издание The Wall Street Journal сообщает, что поставки российской нефти в европейские страны в апреле увеличились до 1,6 баррелей в сутки по сравнению с 1,3 баррелей в сутки в марте. Единственный нюанс заключается в том, что 40% поставок российской нефти зафиксировано с пометкой "пункт назначения неизвестен", то есть скорее всего с использованием таких схем, как смешивание российской нефти с другими сортами, "танкеры-призраки" и т.д. Видимо именно так, через запуск "мутных схем" европейские партнеры готовятся к введению ограничений на импорт недемократической нефти из РФ 😂
PS: и это мы еще молчим про Shell, который официально не считает нефть российской, если в нефтяной смеси ее меньше 50% 😁
Уважаемое "свободное и демократическое" издание The Wall Street Journal сообщает, что поставки российской нефти в европейские страны в апреле увеличились до 1,6 баррелей в сутки по сравнению с 1,3 баррелей в сутки в марте. Единственный нюанс заключается в том, что 40% поставок российской нефти зафиксировано с пометкой "пункт назначения неизвестен", то есть скорее всего с использованием таких схем, как смешивание российской нефти с другими сортами, "танкеры-призраки" и т.д. Видимо именно так, через запуск "мутных схем" европейские партнеры готовятся к введению ограничений на импорт недемократической нефти из РФ 😂
PS: и это мы еще молчим про Shell, который официально не считает нефть российской, если в нефтяной смеси ее меньше 50% 😁
РБК
WSJ узнала о росте поставок нефти из России в «неуказанные пункты»
В апреле около 40% поставок российской нефти танкерами отправлялись с пометкой «пункт назначения неизвестен», узнала WSJ. По данным издания, речь может идти об отработанной схеме обхода санкций
❗️ Глава ВТБ: ставка льготной ипотеки должна быть ниже 10%
Я стесняюсь спросить - только льготной? Только на новостройки? Например, сейчас льготная ипотечная ставка 12% распространяется только на новостройки, а на "вторичке" ставки находятся на космических уровнях 16-21%.
Желание поддержать застройщиков конечно благородное, но необходимо учитывать следующее:
📌 По разным оценкам более 80% сделок на рынках первичной и вторичной недвижимости РФ проводятся с привлечением ипотечного кредитования.
📌Более 70% сделок последние два года являются "альтернативными", то есть новая квартира приобретается гражданами за счет средств от продажи старой.
Таким образом получается, что дисбаланс, из-за которого первичная недвижимость становится доступнее, то есть с более "дешевой" ипотекой, "убивает" продажи на рынке вторичной недвижимости. А если нет продаж на "вторичке", то соответственно большинству нечем платить за "первичку" 🤷🏻♂️
С одной стороны это хорошо, ведь обвал спроса на "вторичке" должен повлечь за собой снижение цен сначала в этом сегменте, а потом уже на рынке первичного жилья 😁 Но задача у застройщиков и банков - не снижение цен, а максимизация прибыли, поэтому для них было бы куда полезнее, если товарищ Костин лоббировал еще и льготные ипотечные ставки на рынке вторичного жилья 🧐
Я стесняюсь спросить - только льготной? Только на новостройки? Например, сейчас льготная ипотечная ставка 12% распространяется только на новостройки, а на "вторичке" ставки находятся на космических уровнях 16-21%.
Желание поддержать застройщиков конечно благородное, но необходимо учитывать следующее:
📌 По разным оценкам более 80% сделок на рынках первичной и вторичной недвижимости РФ проводятся с привлечением ипотечного кредитования.
📌Более 70% сделок последние два года являются "альтернативными", то есть новая квартира приобретается гражданами за счет средств от продажи старой.
Таким образом получается, что дисбаланс, из-за которого первичная недвижимость становится доступнее, то есть с более "дешевой" ипотекой, "убивает" продажи на рынке вторичной недвижимости. А если нет продаж на "вторичке", то соответственно большинству нечем платить за "первичку" 🤷🏻♂️
С одной стороны это хорошо, ведь обвал спроса на "вторичке" должен повлечь за собой снижение цен сначала в этом сегменте, а потом уже на рынке первичного жилья 😁 Но задача у застройщиков и банков - не снижение цен, а максимизация прибыли, поэтому для них было бы куда полезнее, если товарищ Костин лоббировал еще и льготные ипотечные ставки на рынке вторичного жилья 🧐
Недвижимость РИА Новости
Глава ВТБ Костин считает, что ставка льготной ипотеки должна быть ниже 10%
Глава ВТБ Андрей Костин призвал по мере снижения ключевой ставки Банка России снизить ставки по ипотеке с господдержкой с нынешних 12% до ниже чем 10%, тогда... Недвижимость РИА Новости, 22.04.2022
‼️ CNBC сообщает, что в Китае новы всплеск заболевания СOVID
Ну что, начинаем по-тихоньку шортить (делать ставку на понижение) фьючерс на нефть? 😁
Чем больше ковида в Китае, тем ниже его производственная и потребительская активность, а значит и нефти нужно значительно меньше. Мы помним на каком уровне находились цены на нефть в 2020 во время острой фазы мировых локдаунов. Ну а вкупе с новостью о том, что глава МинФина США Джанет Йеллен не рекомендует Европе отказываться от российской нефти, очевидно, что формируется возможный тренд на снижение нефтяных цен. Сейчас ведь цены задраны спекулянтами прежде всего из-за риска отказа Европы от нефти из России, и это несмотря на то, что поставки российской нефти "в неизвестном направлении" продолжают наращиваться 😂
Технические цели по нефти марки brent есть на уровнях около 75-85 USD за баррель. Таким образом я бы рассматривал под шорт фьючерсы на май, июнь и июль, но я все-таки дождусь дополнительных подтверждений тренда, ведь в текущей геополитической ситуации играть на понижение против сырья очень рискованно. Европейцы, например, продолжают заявлять о шестом пакете санкций с возможным "нефтяным эмбарго".
PS: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер в закрепе), хотя могу сказать точно, что спекулятивные сделки должны составлять строго не более 5-10% от капитала.
Ну что, начинаем по-тихоньку шортить (делать ставку на понижение) фьючерс на нефть? 😁
Чем больше ковида в Китае, тем ниже его производственная и потребительская активность, а значит и нефти нужно значительно меньше. Мы помним на каком уровне находились цены на нефть в 2020 во время острой фазы мировых локдаунов. Ну а вкупе с новостью о том, что глава МинФина США Джанет Йеллен не рекомендует Европе отказываться от российской нефти, очевидно, что формируется возможный тренд на снижение нефтяных цен. Сейчас ведь цены задраны спекулянтами прежде всего из-за риска отказа Европы от нефти из России, и это несмотря на то, что поставки российской нефти "в неизвестном направлении" продолжают наращиваться 😂
Технические цели по нефти марки brent есть на уровнях около 75-85 USD за баррель. Таким образом я бы рассматривал под шорт фьючерсы на май, июнь и июль, но я все-таки дождусь дополнительных подтверждений тренда, ведь в текущей геополитической ситуации играть на понижение против сырья очень рискованно. Европейцы, например, продолжают заявлять о шестом пакете санкций с возможным "нефтяным эмбарго".
PS: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер в закрепе), хотя могу сказать точно, что спекулятивные сделки должны составлять строго не более 5-10% от капитала.
❗️ Пара слов про юань и ВВП Китая
На прошлой неделе "рептилоиды" из Международного Валютного Фонда понизили прогноз ВВП Китая с 4,4% до 3,6% за 2022 год. Причины понятны - спецоперация, ковид и прочее в этом духе. Это я к тому, что после публикации данной новости китайцы похоже решили воспользоваться главным экономическим лайфхаком развивающихся стран - запуском процесса девальвации своей национальной валюты по отношению к доллару.
Слабый юань очень выгоден Китаю, так как экономика страны во многом ориентируется на экспорт готовой продукции в страны развитого капитализма. Чем слабее юань, тем больше юаней можно получить от продажи валюты, поступившей от экспорта 👍🏻 Такое решение должно поддержать ВВП Китая на фоне текущих событий.
В общем и целом на этом фоне, а так же на фоне эскалации ситуации с Тайванем, я бы в юань не лез пока, а уже накупленное по 12 рублей за юань сливал бы на "технических отскоках" по 13-14 руб. А вот доллар по-прежнему жду в среднесроке сначала на уровнях 81 руб, а потом ближе к 95 руб, там ведь и в нефти уже формируется суета😉
PS: речь исключительно о валютных спекуляциях, поэтому данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер).
На прошлой неделе "рептилоиды" из Международного Валютного Фонда понизили прогноз ВВП Китая с 4,4% до 3,6% за 2022 год. Причины понятны - спецоперация, ковид и прочее в этом духе. Это я к тому, что после публикации данной новости китайцы похоже решили воспользоваться главным экономическим лайфхаком развивающихся стран - запуском процесса девальвации своей национальной валюты по отношению к доллару.
Слабый юань очень выгоден Китаю, так как экономика страны во многом ориентируется на экспорт готовой продукции в страны развитого капитализма. Чем слабее юань, тем больше юаней можно получить от продажи валюты, поступившей от экспорта 👍🏻 Такое решение должно поддержать ВВП Китая на фоне текущих событий.
В общем и целом на этом фоне, а так же на фоне эскалации ситуации с Тайванем, я бы в юань не лез пока, а уже накупленное по 12 рублей за юань сливал бы на "технических отскоках" по 13-14 руб. А вот доллар по-прежнему жду в среднесроке сначала на уровнях 81 руб, а потом ближе к 95 руб, там ведь и в нефти уже формируется суета😉
PS: речь исключительно о валютных спекуляциях, поэтому данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер).
‼️ Путин предложил снизить ставку по льготной ипотеке с 12% до 9% годовых.
А вот это уже интересно. Льготная ставка берется не из воздуха, а через механизм государственной компенсации банкам определенной доли затрат. То есть если банк взял у ЦБ деньги под 17%, накинул свою маржу, например, 3%, а затем выдал ипотеку по льготной ставке 12%, значит государство компенсировало банку 8%. По крайней мере очевидно, что на сегодняшний день государство готово компенсировать банкам целых 8%!!
Таким образом, если Президент предлагает снизить ставку по льготной ипотеке до 9%, и государство будет по-прежнему готово компенсировать банкам 8%, значит ставка ЦБ в ближайшее время должна опуститься до 14% или ниже. Правда не очень понятно, как быть с ипотекой на рынке вторичного жилья, ведь более 70% сделок по покупке новой квартиры совершаются через продажу старой 🤷🏻♂️ А тут еще и экономику надо развивать в экстренном режиме, то есть ставки по кредитам в идеале должны быть на минимумах.
Кстати, если судить по доходностям ОФЗ с 26 кодом, то ставка ЦБ вообще должна уйти на уровень 10-11%. При таких ставках ЦБ государству придется компенсировать застройщикам уже не 8%, а 5% 😁 А как же инфляция? Набиуллина уже предупреждала, что инфляцией придется пренебречь до 2024.
PS: в опросе по ставке ЦБ пока выигрывает вариант снижения до 15-16%. Лично я голосовал за 14-15%🤔
PSS: расчеты в данном посте носят очень условный приблизительный характер.
А вот это уже интересно. Льготная ставка берется не из воздуха, а через механизм государственной компенсации банкам определенной доли затрат. То есть если банк взял у ЦБ деньги под 17%, накинул свою маржу, например, 3%, а затем выдал ипотеку по льготной ставке 12%, значит государство компенсировало банку 8%. По крайней мере очевидно, что на сегодняшний день государство готово компенсировать банкам целых 8%!!
Таким образом, если Президент предлагает снизить ставку по льготной ипотеке до 9%, и государство будет по-прежнему готово компенсировать банкам 8%, значит ставка ЦБ в ближайшее время должна опуститься до 14% или ниже. Правда не очень понятно, как быть с ипотекой на рынке вторичного жилья, ведь более 70% сделок по покупке новой квартиры совершаются через продажу старой 🤷🏻♂️ А тут еще и экономику надо развивать в экстренном режиме, то есть ставки по кредитам в идеале должны быть на минимумах.
Кстати, если судить по доходностям ОФЗ с 26 кодом, то ставка ЦБ вообще должна уйти на уровень 10-11%. При таких ставках ЦБ государству придется компенсировать застройщикам уже не 8%, а 5% 😁 А как же инфляция? Набиуллина уже предупреждала, что инфляцией придется пренебречь до 2024.
PS: в опросе по ставке ЦБ пока выигрывает вариант снижения до 15-16%. Лично я голосовал за 14-15%🤔
PSS: расчеты в данном посте носят очень условный приблизительный характер.
Lenta.RU
Путин предложил новую ставку по льготной ипотеке
Президент России Владимир Путин предложил новую ставку по льготным ипотечным программам. Глава государства предложил понизить значение с 12 до 9 процентов годовых. Об этом он сказал на совещании по экономическим вопросам.
❗️ Новая рубрика
Страшные хронологии конспирологического дискурса
На днях Малайзия заявила, что покроет дефицит полупроводников в РФ. Не знаю доподлинно всей подоплеки, но выглядит ситуация интересно. Де-факто мы получаем мировой раздел рынка полупроводников:
🔺 Передовые тайваньские производства уезжают в США, превращая эту страну и ее сателлитов в мировых лидеров по производству чипов.
🔺 Непередовые тайваньские производства остаются в "родной гавани" у Китая в случае решения вопроса с островом Тайвань.
🔺 Южная Корея и Япония остаются на традиционном втором месте и на "своей волне".
🔺 Россия и Европа совместно выращивают нового и в перспективе сильного игрока на рынке полупроводников - Малайзию. Да, подчеркиваю, что именно Европа прежде всего инвестирует большие деньги в развитие полупроводниковых производств в этом регионе, но им почему-то в этом постоянно кто-то мешает (например, в сентябре 2021), наверное "невидимая рука рынка" 😁
Вот такие хроники мировых противостояний за "новую нефть", по которой почему-то коварный Сovid ударил сильнее всех 🤔 Не удивлюсь, если в будущем окажется, что все сегодняшние геополитические события связанны именно с рынком полупроводников, без которых сложно представить себе реализацию "всемирного цифрового концлагеря".
Страшные хронологии конспирологического дискурса
На днях Малайзия заявила, что покроет дефицит полупроводников в РФ. Не знаю доподлинно всей подоплеки, но выглядит ситуация интересно. Де-факто мы получаем мировой раздел рынка полупроводников:
🔺 Передовые тайваньские производства уезжают в США, превращая эту страну и ее сателлитов в мировых лидеров по производству чипов.
🔺 Непередовые тайваньские производства остаются в "родной гавани" у Китая в случае решения вопроса с островом Тайвань.
🔺 Южная Корея и Япония остаются на традиционном втором месте и на "своей волне".
🔺 Россия и Европа совместно выращивают нового и в перспективе сильного игрока на рынке полупроводников - Малайзию. Да, подчеркиваю, что именно Европа прежде всего инвестирует большие деньги в развитие полупроводниковых производств в этом регионе, но им почему-то в этом постоянно кто-то мешает (например, в сентябре 2021), наверное "невидимая рука рынка" 😁
Вот такие хроники мировых противостояний за "новую нефть", по которой почему-то коварный Сovid ударил сильнее всех 🤔 Не удивлюсь, если в будущем окажется, что все сегодняшние геополитические события связанны именно с рынком полупроводников, без которых сложно представить себе реализацию "всемирного цифрового концлагеря".
CNews.ru
Малайзия намерена завалить Россию дефицитными полупроводниками и не вводить санкции - CNews
Россия может рассчитывать на поставки микроэлектроники из Малайзии, уверен посол этой страны в России. Малайзия...
📌 Новости про обновление финансовой системы РФ
Секретарь совета Безопасности Николай Патрушев заявил, что сейчас прорабатывается проект по обеспечению рубля как золотом, так и группой товаров, являющихся валютными ценностями. Иными словами стоимость рубля планируется определять не через резервные валюты (доллар и евро), а через золото или физические товары, которыми богата Россия, то есть курс рубля должен быть установлен в соответствие реальному паритету покупательной способности. Я кстати про это частично писал тут, еще 3 недели назад.
Ну что могу сказать, недружественные страны своими действиями сами подталкивают 65% земного шара к выходу из текущей монетарной системы. Повсеместный трансграничный обмен в национальных валютах уже ближе, чем кажется.
Саудовские принцы не зря распродают свои активы в западных странах и переходят на оплату нефти в юанях. И это при том, что именно Саудовская Аравия почти 60 лет назад стояла у истоков нефтедоллара. Так же Израиль не зря снизил доли доллара и евро в своих резервах в пользу юаня. Россия так же не зря внедряет рубль, как платежное средство за российский экспорт. Примеров много.
А какая альтернатива? Ждать пока страны Запада обнулят свои триллионные долги через разгоняемый ими же инфляционный шторм с дальнейшей сменой фиатной валюты на цифровые деньги? С цифровыми деньгами проще, ведь помимо того, что их ничем физическим не надо обеспечивать (как криптовалюту, например), они скорее всего будут иметь "срок годности" под конкретные финансовые цели. По истечении этого срока годности они будут "сгорать".
В общем и целом поживем-увидим. Смена монетарных систем в любом случае скажется на кратном росте золота, которое последние 12 лет активно покупают все центробанки мира.
PS: кстати напоминаю, что потребность в долларе и евро у резидентов РФ снизилась до минимальной еще в марте.
Секретарь совета Безопасности Николай Патрушев заявил, что сейчас прорабатывается проект по обеспечению рубля как золотом, так и группой товаров, являющихся валютными ценностями. Иными словами стоимость рубля планируется определять не через резервные валюты (доллар и евро), а через золото или физические товары, которыми богата Россия, то есть курс рубля должен быть установлен в соответствие реальному паритету покупательной способности. Я кстати про это частично писал тут, еще 3 недели назад.
Ну что могу сказать, недружественные страны своими действиями сами подталкивают 65% земного шара к выходу из текущей монетарной системы. Повсеместный трансграничный обмен в национальных валютах уже ближе, чем кажется.
Саудовские принцы не зря распродают свои активы в западных странах и переходят на оплату нефти в юанях. И это при том, что именно Саудовская Аравия почти 60 лет назад стояла у истоков нефтедоллара. Так же Израиль не зря снизил доли доллара и евро в своих резервах в пользу юаня. Россия так же не зря внедряет рубль, как платежное средство за российский экспорт. Примеров много.
А какая альтернатива? Ждать пока страны Запада обнулят свои триллионные долги через разгоняемый ими же инфляционный шторм с дальнейшей сменой фиатной валюты на цифровые деньги? С цифровыми деньгами проще, ведь помимо того, что их ничем физическим не надо обеспечивать (как криптовалюту, например), они скорее всего будут иметь "срок годности" под конкретные финансовые цели. По истечении этого срока годности они будут "сгорать".
В общем и целом поживем-увидим. Смена монетарных систем в любом случае скажется на кратном росте золота, которое последние 12 лет активно покупают все центробанки мира.
PS: кстати напоминаю, что потребность в долларе и евро у резидентов РФ снизилась до минимальной еще в марте.
Российская газета
Патрушев: Рубль не должен привязываться к доллару, а обладать внутренней ценностью
"Для суверенизации любой национальной финансовой системы ее платежные средства должны обладать внутренней ценностью и ценовой устойчивостью, не привязываясь к доллару", - заявил в интервью "Российской газете" секретарь Совета безопасности России Николай Патрушев.…
📌 Тепловая карта рынка США на 20:00
Интересно, все падает, растут только нефтяники (в РФ кстати тоже). S&P500 находится на уровне 4225 пунктов. Похоже, что в действии 3 фактора:
🔻 Инсайдеры и спекулянты сливают акции технологических компаний (сегодня будут отчеты Гугл, Майкрософт и т.д.)
🔻 ФРС уже начала изымать деньги из системы
🔻 Сегодня опубликованы высказывания некоторых чиновников ФРС, которые видят более агрессивное повышение ставок, чем заявлял глава ФРС неделей ранее.
Интересно, все падает, растут только нефтяники (в РФ кстати тоже). S&P500 находится на уровне 4225 пунктов. Похоже, что в действии 3 фактора:
🔻 Инсайдеры и спекулянты сливают акции технологических компаний (сегодня будут отчеты Гугл, Майкрософт и т.д.)
🔻 ФРС уже начала изымать деньги из системы
🔻 Сегодня опубликованы высказывания некоторых чиновников ФРС, которые видят более агрессивное повышение ставок, чем заявлял глава ФРС неделей ранее.
❗️ Гугл объявил обратный вкуп акций на 70млрд USD
После вчерашнего провального отчёта ниже ожиданий аналитиков за 1 квартал 2022 Гугл объявил байбэк на космические 70 млрд долларов. Не удивительно. Я уже объяснял тут, почему обратный выкуп акций - это банальная пирамида для поддержки стоимости акций и искусственного завышения доходов компании. Выйти из этой схемы технологическим компаниям без обвала их котировок будет очень сложно.
Ну что, на очереди Apple - схема та же, провальный отчет и объявление обратного выкупа для поддержки котировок😁
Это я к тому, что масштабного обвала по S&P500 в ближайшее время ждать не стоит, этот пузырь будут сдувать постепенно, несмотря на хлёсткие заявления представителей ФРС. Таким образом в краткосроке можно получить спекулятивные 2-3% на отскоке американских "техов" 😁
PS: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер).
После вчерашнего провального отчёта ниже ожиданий аналитиков за 1 квартал 2022 Гугл объявил байбэк на космические 70 млрд долларов. Не удивительно. Я уже объяснял тут, почему обратный выкуп акций - это банальная пирамида для поддержки стоимости акций и искусственного завышения доходов компании. Выйти из этой схемы технологическим компаниям без обвала их котировок будет очень сложно.
Ну что, на очереди Apple - схема та же, провальный отчет и объявление обратного выкупа для поддержки котировок😁
Это я к тому, что масштабного обвала по S&P500 в ближайшее время ждать не стоит, этот пузырь будут сдувать постепенно, несмотря на хлёсткие заявления представителей ФРС. Таким образом в краткосроке можно получить спекулятивные 2-3% на отскоке американских "техов" 😁
PS: не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (см. дисклеймер).
‼️ Вице-премьер Марат Хуснуллин прислушивается к аналитике ТГ-канала FINстинг.
Хуснуллин допустил расширение льготной ипотеки на вторичное жилье. Правильно, ведь более 70% сделок по продаже первички осуществляется через продажу "вторички" , поэтому без адекватных ставок на вторичное жилье застройщиков не спасти. Не цены же снижать😂 Подробнее я писал об этом тут.
✏️ Напомню, что на прошлой неделе Путин предложил снизить ставку по льготной ипотеке на новостройки до 9%.
Хуснуллин допустил расширение льготной ипотеки на вторичное жилье. Правильно, ведь более 70% сделок по продаже первички осуществляется через продажу "вторички" , поэтому без адекватных ставок на вторичное жилье застройщиков не спасти. Не цены же снижать😂 Подробнее я писал об этом тут.
✏️ Напомню, что на прошлой неделе Путин предложил снизить ставку по льготной ипотеке на новостройки до 9%.