#уроки
Финансовые консультанты невероятно капризны. Жаловалась тут давеча одна. Записалась на консультацию к такому. Назовем его, условный Алексей. Но то ли юбка недостаточно прикрывала трусы. То ли из лифчика слишком рано все вывалилось. Дружба не сложилась. Он никуда ее не пригласил. Эти финансовые консультанты невероятно подозрительны. Тогда она придумала кататься под его окнами на велосипеде. Скромные черные лосины как бы давали понять – она не вертихвостка какая. И вообще, важен не цвет лосин, а их содержание. А он даже не выглянул из окна. Трудно любить такого бескорыстно. Ноги болят, и попа натерта. Короче, он или гей, или красота не всесильна. Но лучше бы гей, иначе для кого она растила это роскошное тело?
То ли дело мы, беззаботные литераторы-блогеры. Нам и в мягкое нетренированное плечо можно поплакать и обнять безо всяких намеков. Мы и выслушаем, и обнимем, и всегда дома. Ну а действительно, если я плачу за эту квартиру, интернет и отопление. Все мои вещи здесь. Зачем мне из этой квартиры выходить?
Ну и конечно, есть вот это хобби/работа, написать вам всякого, чтобы вам не казалось, что жизнь очень простая штука. Ведь все в ней взаимосвязано. Где-то убавится, где-то прибавится. И об этом сегодня поговорим.
FIRE meets ICE. (Встреча льда и пламени)
Все вы знакомы с термином FIRE (финансовая независимость, ранняя пенсия). Противоположным термином можно считать ICE (I’ll continue earning – я продолжу зарабатывать).
Анализ собеседований с моими клиентами относительно их финансовых планов показывает, что мало кто из вас готов работать после 50, в крайнем случае после 55 лет. К сожалению, большая часть людей понимает это примерно в 48. Разумеется, у них остается крайне мало времени на наращивание своего капитала и благополучного выхода на пенсию. (Вот эта всеобщая мечта ничего не делать, и чтобы деньги сами откуда-нибудь брались). Сейчас это называется модным словом «пассивный доход».
Но математика неумолима. Если вы хотите получать в виде пассивного дохода $2000 в месяц, вам нужен капитал не менее $600 000. (2000х12х25). Для многих эта сумма недостижима.
Но можно подумать в другую сторону. Помните, где-то убудет, где-то прибудет. А что, если продолжить работать? Ну не прям работать-работать, но хотя бы подрабатывать. Что вы получите взамен?
- вы можете выбрать любое занятие не столько из-за денег, сколько из удовольствия его делать (плюс за это хоть что-то да платят);
- сокращение вашей ежемесячной потребности в пассивном доходе даже на 20% соответственно сократит потребность в капитале на те же 20%, а это уже гораздо более достижимые суммы для очень многих;
- если вы способны стабильно зарабатывать $400 в месяц и получать от этого удовольствие – это значит, что ваш инвестированный капитал может быть на $120 000 меньше;
- в отличие от модной молодежной тусовки, занятой постоянным сидением за компьютерами, если вы умеете что-то делать руками, то вся эта тусовка придет к вам ремонтировать машину, заменять кран на кухне, сварить металлический забор, или построить перегородку в квартире. Они любят за все это платить. А вы умеете это делать. Ну и кто в выигрыше?
- все опасения по поводу того, «а что я будут делать?» исчезают. Вам будет чем заняться, и будет причина вставать по утрам. А это важно, я это уже знаю.
Финансовые консультанты невероятно капризны. Жаловалась тут давеча одна. Записалась на консультацию к такому. Назовем его, условный Алексей. Но то ли юбка недостаточно прикрывала трусы. То ли из лифчика слишком рано все вывалилось. Дружба не сложилась. Он никуда ее не пригласил. Эти финансовые консультанты невероятно подозрительны. Тогда она придумала кататься под его окнами на велосипеде. Скромные черные лосины как бы давали понять – она не вертихвостка какая. И вообще, важен не цвет лосин, а их содержание. А он даже не выглянул из окна. Трудно любить такого бескорыстно. Ноги болят, и попа натерта. Короче, он или гей, или красота не всесильна. Но лучше бы гей, иначе для кого она растила это роскошное тело?
То ли дело мы, беззаботные литераторы-блогеры. Нам и в мягкое нетренированное плечо можно поплакать и обнять безо всяких намеков. Мы и выслушаем, и обнимем, и всегда дома. Ну а действительно, если я плачу за эту квартиру, интернет и отопление. Все мои вещи здесь. Зачем мне из этой квартиры выходить?
Ну и конечно, есть вот это хобби/работа, написать вам всякого, чтобы вам не казалось, что жизнь очень простая штука. Ведь все в ней взаимосвязано. Где-то убавится, где-то прибавится. И об этом сегодня поговорим.
FIRE meets ICE. (Встреча льда и пламени)
Все вы знакомы с термином FIRE (финансовая независимость, ранняя пенсия). Противоположным термином можно считать ICE (I’ll continue earning – я продолжу зарабатывать).
Анализ собеседований с моими клиентами относительно их финансовых планов показывает, что мало кто из вас готов работать после 50, в крайнем случае после 55 лет. К сожалению, большая часть людей понимает это примерно в 48. Разумеется, у них остается крайне мало времени на наращивание своего капитала и благополучного выхода на пенсию. (Вот эта всеобщая мечта ничего не делать, и чтобы деньги сами откуда-нибудь брались). Сейчас это называется модным словом «пассивный доход».
Но математика неумолима. Если вы хотите получать в виде пассивного дохода $2000 в месяц, вам нужен капитал не менее $600 000. (2000х12х25). Для многих эта сумма недостижима.
Но можно подумать в другую сторону. Помните, где-то убудет, где-то прибудет. А что, если продолжить работать? Ну не прям работать-работать, но хотя бы подрабатывать. Что вы получите взамен?
- вы можете выбрать любое занятие не столько из-за денег, сколько из удовольствия его делать (плюс за это хоть что-то да платят);
- сокращение вашей ежемесячной потребности в пассивном доходе даже на 20% соответственно сократит потребность в капитале на те же 20%, а это уже гораздо более достижимые суммы для очень многих;
- если вы способны стабильно зарабатывать $400 в месяц и получать от этого удовольствие – это значит, что ваш инвестированный капитал может быть на $120 000 меньше;
- в отличие от модной молодежной тусовки, занятой постоянным сидением за компьютерами, если вы умеете что-то делать руками, то вся эта тусовка придет к вам ремонтировать машину, заменять кран на кухне, сварить металлический забор, или построить перегородку в квартире. Они любят за все это платить. А вы умеете это делать. Ну и кто в выигрыше?
- все опасения по поводу того, «а что я будут делать?» исчезают. Вам будет чем заняться, и будет причина вставать по утрам. А это важно, я это уже знаю.
#уроки
Психологи считают, что по рисункам детей, да и взрослых людей, конечно, можно легко определить характер человека. Все мы любим в минуту слабости, в глубокой задумчивости накалякать что-то на листочке перед собой. И скажем, клыки у коровы сигнализируют о повышенной агрессивности ребенка. А черный квадрат вместо папиного лица – о повреждении ЦНС, возможно после папиной нравоучительной лекции.
На самом деле любой психолог мечтает о волшебной палочке, которая бы превращала людей сразу в деньги. Несильным ударом в лоб, без мучительных разборов рисунков и проективных методик. Ведь как спастись, если автор клыкастой коровы вдруг решит напасть – методичка не сообщает.
Мы все тоже хотим волшебную палочку. Раз! И у нас на банковском счету – миллион долларов. Даже не знаю, почему все так прикипели к этому числу. Ну и ладно, миллион так миллион. Начнем считать, как нам его добыть с помощью дисциплины и веры непосредственно в меня, как пророка.
Берем зарплату, и сразу раз! Откладываем от нее небольшие $500. Повторяем каждый месяц в течение года. Все деньги инвестируем в крупные индексы. Скажем, они приносят нам 8% годовых, условно. Через год манипуляции с зарплатой повторяем, но только увеличиваем маленькие $500 на 3% (515). Теперь это уже не такие маленькие $500.
Ну так и что там с миллионом то? Спросите вы. И будете правы, никогда нельзя забывать про цели. Так вот, повторяя эти несложные манипуляции с зарплатой каждый месяц, вы доберетесь до заветного миллиона через какие-то 30 лет.
У вас нет 30 лет в запасе? Какая печаль. ОК! Давайте откладывать не по $500, а по $750. Тогда вы будете на пороге миллиона через каких-то несчастных 25 лет!
И 25 лет у вас нет? Ну, матушка, тогда я не знаю.
Ну, можно, наверное, попробовать откладывать по $1000, сможете? Отлично. К миллиону вы придете через 23 года. Хотя постойте, а сколько стоит ваша квартира? А если вы продадите свою шикарную квартиру и переедете жить в квартиру поменьше, а $100 000 разницы вложите в индекс, вам нужно будет всего-то 18 лет. И вот он ваш родной, ненаглядный миллион.
Правда вы так и не смогли мне объяснить, зачем вам миллион. Можете поподробнее и в деталях?
Психологи считают, что по рисункам детей, да и взрослых людей, конечно, можно легко определить характер человека. Все мы любим в минуту слабости, в глубокой задумчивости накалякать что-то на листочке перед собой. И скажем, клыки у коровы сигнализируют о повышенной агрессивности ребенка. А черный квадрат вместо папиного лица – о повреждении ЦНС, возможно после папиной нравоучительной лекции.
На самом деле любой психолог мечтает о волшебной палочке, которая бы превращала людей сразу в деньги. Несильным ударом в лоб, без мучительных разборов рисунков и проективных методик. Ведь как спастись, если автор клыкастой коровы вдруг решит напасть – методичка не сообщает.
Мы все тоже хотим волшебную палочку. Раз! И у нас на банковском счету – миллион долларов. Даже не знаю, почему все так прикипели к этому числу. Ну и ладно, миллион так миллион. Начнем считать, как нам его добыть с помощью дисциплины и веры непосредственно в меня, как пророка.
Берем зарплату, и сразу раз! Откладываем от нее небольшие $500. Повторяем каждый месяц в течение года. Все деньги инвестируем в крупные индексы. Скажем, они приносят нам 8% годовых, условно. Через год манипуляции с зарплатой повторяем, но только увеличиваем маленькие $500 на 3% (515). Теперь это уже не такие маленькие $500.
Ну так и что там с миллионом то? Спросите вы. И будете правы, никогда нельзя забывать про цели. Так вот, повторяя эти несложные манипуляции с зарплатой каждый месяц, вы доберетесь до заветного миллиона через какие-то 30 лет.
У вас нет 30 лет в запасе? Какая печаль. ОК! Давайте откладывать не по $500, а по $750. Тогда вы будете на пороге миллиона через каких-то несчастных 25 лет!
И 25 лет у вас нет? Ну, матушка, тогда я не знаю.
Ну, можно, наверное, попробовать откладывать по $1000, сможете? Отлично. К миллиону вы придете через 23 года. Хотя постойте, а сколько стоит ваша квартира? А если вы продадите свою шикарную квартиру и переедете жить в квартиру поменьше, а $100 000 разницы вложите в индекс, вам нужно будет всего-то 18 лет. И вот он ваш родной, ненаглядный миллион.
Правда вы так и не смогли мне объяснить, зачем вам миллион. Можете поподробнее и в деталях?
#уроки
Вика любит путешествовать, потому что вжопегвоздь. Еще, конечно, я повлиял, рассказывая о командировках в развитые страны, строительстве капитализма и хороших ресторанах. Теперь у Вики неправильное впечатление о мире. Ей кажется, что он полон добрых людей, которые помогут если что. Эта вера немного пошатнулась, когда русский таможенник спросил ее как долго она была за границей. На всякий случай улыбнувшись улыбкой номер 37, Вика закатила глаза и сказала, что за ихней, русской границей она была примерно 35 лет. Она вообще живет за ихней границей и попала по сю сторону их границы по абсолютной случайности, из-за страсти к распродажам авиабилетов и непомерной любви к длинному сыну. Легким движением пальцев при этом она развернула все бриллианты в кольцах внутрь ладоней. А колье изящно прикрыла рукой, в мнимом волнении от общения с брутальным мудаком в форме. Профессионально изобразила нищенку, заявив, что в кошельке у нее только 59 турецких лир. И это, как ни странно, было правдой.
Вообще, только правдивые факты могут управлять нашей жизнью. Ошибкой таможенника было агрессивное отношение к красивой туристке, вызванное непоправимым рубцом на мозге от фуражки и неудачной страной рождения. Ошибкой Вики было несмотря на всю политическую подкованность считать русских пограничников нормальными людьми.
Инвесторы на бирже таким же образом могут игнорировать факты и поддаваться искушению поверить в собственные мысли и страхи как в настоящие. Я, конечно, говорю о розничных инвесторах. Профессионалы их еще ласково называют «слабые руки», «бумажные руки» или просто «тупые деньги». Много крч, названий нам придумали. И все названия отражают нашу суть. Мы боимся за свои деньги, не верим факту, что рынок всегда, во все времена возвращался к росту и ставил новые ценовые рекорды. И поэтому мы как стайка птичек срываемся с дерева, покрытого вкусными ягодками, при малейшем шорохе. То есть сливаем свои потенциально прибыльные позиции, как только нам показалось, что как всегда «все пропало».
Противопоставляют нам так называемые «умные деньги». Фонды институциональных инвесторов и просто крупняк. Наблюдая за их действиями, можно подумать, что это те самые пресловутые «ловцы падающих ножей». Если не знаете термин, погуглите “knife catchers”.
Эта когорта инвесторов поступает противоположным образом. Когда цены на рынках поднимаются, энтузиазм «умных денег» падает. И посмотрите, с какой уверенностью они выкупают каждую серьезную просадку на рынке (график ниже).
Индикатор оптимизма «умных денег» может использоваться к выгоде любого инвестора, который хотел бы повысить свою доходность. При показаниях индикатора выше 70% - индекс S&P500 повышается со скоростью 35% в год. При показаниях индикатора ниже 30% - индекс все еще показывает средние значения 7% в год, что тоже неплохо, но, согласитесь, гораздо ниже.
Таким же образом можно следить за общим направлением движения цен на рынке. Если индикатор поднимается – скорее всего цены будут падать, тогда как с момента достижения 70% оптимизма – цены скорее всего будут расти и расти быстро.
Посмотреть на живой график можно здесь.
Вика любит путешествовать, потому что вжопегвоздь. Еще, конечно, я повлиял, рассказывая о командировках в развитые страны, строительстве капитализма и хороших ресторанах. Теперь у Вики неправильное впечатление о мире. Ей кажется, что он полон добрых людей, которые помогут если что. Эта вера немного пошатнулась, когда русский таможенник спросил ее как долго она была за границей. На всякий случай улыбнувшись улыбкой номер 37, Вика закатила глаза и сказала, что за ихней, русской границей она была примерно 35 лет. Она вообще живет за ихней границей и попала по сю сторону их границы по абсолютной случайности, из-за страсти к распродажам авиабилетов и непомерной любви к длинному сыну. Легким движением пальцев при этом она развернула все бриллианты в кольцах внутрь ладоней. А колье изящно прикрыла рукой, в мнимом волнении от общения с брутальным мудаком в форме. Профессионально изобразила нищенку, заявив, что в кошельке у нее только 59 турецких лир. И это, как ни странно, было правдой.
Вообще, только правдивые факты могут управлять нашей жизнью. Ошибкой таможенника было агрессивное отношение к красивой туристке, вызванное непоправимым рубцом на мозге от фуражки и неудачной страной рождения. Ошибкой Вики было несмотря на всю политическую подкованность считать русских пограничников нормальными людьми.
Инвесторы на бирже таким же образом могут игнорировать факты и поддаваться искушению поверить в собственные мысли и страхи как в настоящие. Я, конечно, говорю о розничных инвесторах. Профессионалы их еще ласково называют «слабые руки», «бумажные руки» или просто «тупые деньги». Много крч, названий нам придумали. И все названия отражают нашу суть. Мы боимся за свои деньги, не верим факту, что рынок всегда, во все времена возвращался к росту и ставил новые ценовые рекорды. И поэтому мы как стайка птичек срываемся с дерева, покрытого вкусными ягодками, при малейшем шорохе. То есть сливаем свои потенциально прибыльные позиции, как только нам показалось, что как всегда «все пропало».
Противопоставляют нам так называемые «умные деньги». Фонды институциональных инвесторов и просто крупняк. Наблюдая за их действиями, можно подумать, что это те самые пресловутые «ловцы падающих ножей». Если не знаете термин, погуглите “knife catchers”.
Эта когорта инвесторов поступает противоположным образом. Когда цены на рынках поднимаются, энтузиазм «умных денег» падает. И посмотрите, с какой уверенностью они выкупают каждую серьезную просадку на рынке (график ниже).
Индикатор оптимизма «умных денег» может использоваться к выгоде любого инвестора, который хотел бы повысить свою доходность. При показаниях индикатора выше 70% - индекс S&P500 повышается со скоростью 35% в год. При показаниях индикатора ниже 30% - индекс все еще показывает средние значения 7% в год, что тоже неплохо, но, согласитесь, гораздо ниже.
Таким же образом можно следить за общим направлением движения цен на рынке. Если индикатор поднимается – скорее всего цены будут падать, тогда как с момента достижения 70% оптимизма – цены скорее всего будут расти и расти быстро.
Посмотреть на живой график можно здесь.
#уроки
Как ни странно, сегодня в деревне никто не умер. Проехали весь населенный пункт насквозь, нигде не кучкуются разномастные битые машины и еще не битые курящие мужики. Любое подобное сборище ознаменует собой изменение количества людей и семей. Родился кто, женился или умер. Странно, но умирают сильно чаще. На мой субъективный взгляд. Кухня нездоровая, вина и чачи – не выпить за годы. Гористый рельеф не располагает к пешим прогулкам. А вождение и чача совмещаются плохо. Ну и конечно Аджария - самая верующая республика в Грузии. И мусульмане, и христиане живут в смешаных семьях и истово веруют. А значит бог убережет от всего. А чему быть – того не миновать. Им бы больше подошел буддизм. Но, что есть то есть. Не знаю почему, но правительство Грузии не обращает внимания на смертность от диких водителей на дорогах и от неправильного питания. Иначе подведя баланс убыли населения – обязательно чего-то бы сделало.
Все мы по большей части заняты ежедневными делами и не находим времени на то, чтобы подняться над суетой и посмотреть на всю картинку сверху, издалека. И я тоже был таким когда-то. Всего, пожалуй, лет 10 назад. Но задался вопросом, а все вот эти мои хаотичные инвестиционные движения вообще приносят деньги или мои затраты на них больше, чем я зарабатываю?
Со временем родилась система учета активов и инвестиций. И все на самом деле свелось к простой формуле: в следующем году должно быть больше чем в прошлом! Глубокая мысль. Пойду еще ее подумаю.
Тем временем, моя система достаточно проста. Считаем все, что можно быстро продать за три дня + наличные деньги на счетах. Это ваши ликвидные активы. Все, что можно продать за какое-то разумное время, скажем за пару-тройку месяцев, хороший пример - квартира – это ваши активы. От общей суммы ликвидных активов и просто активов отнимаем ваши обязательства – это кредиты, долги и т.д. Итоговая сумма и есть ваша стоимость, выраженная в деньгах. Она должна расти от года к году. Я всегда в конце декабря или начале января делал некий срез. Такую финансовую фотографию. Записывал все цифры на определенную дату и высчитывал общую сумму в простенькой экселевской табличке. Должен сказать, это упражнение очень хорошо приводит в форму и заставляет активнее думать.
Через несколько лет я научился почти со 100% вероятностью предсказывать баланс на следующий год (исключая ту часть, которая инвестирована на бирже, она непредсказуема на год вперед). Но даже эта биржевая часть хорошо предсказывается на 10 лет вперед, потому что я это сделал. А я, поверьте, не великий математик ни разу.
В итоге смысл этого упражнения не в том, чтобы радостно посмотреть, что вы выросли на 3% в год, потому что это просто компенсация инфляции, а в том, чтобы понять, что несмотря на размер вашей зарплаты, итоговая цифра должна расти. И расти заметно. И если этого не происходит, то вы просто оплачиваете свой абонемент на еду, воду и воздух. И, возможно, что-то нужно менять. Ведь если вы можете что-то измерить, то вы можете это улучшить!
Ну, а что касается меня, теперь моя табличка выглядит не так радостно. С тех пор как я стал тратить, а не зарабатывать, моя задача сделать так, чтобы финальная цифра уменьшалась медленнее, чем растут расходы. Тоже непростая задачка. Будем улучшать!
Как ни странно, сегодня в деревне никто не умер. Проехали весь населенный пункт насквозь, нигде не кучкуются разномастные битые машины и еще не битые курящие мужики. Любое подобное сборище ознаменует собой изменение количества людей и семей. Родился кто, женился или умер. Странно, но умирают сильно чаще. На мой субъективный взгляд. Кухня нездоровая, вина и чачи – не выпить за годы. Гористый рельеф не располагает к пешим прогулкам. А вождение и чача совмещаются плохо. Ну и конечно Аджария - самая верующая республика в Грузии. И мусульмане, и христиане живут в смешаных семьях и истово веруют. А значит бог убережет от всего. А чему быть – того не миновать. Им бы больше подошел буддизм. Но, что есть то есть. Не знаю почему, но правительство Грузии не обращает внимания на смертность от диких водителей на дорогах и от неправильного питания. Иначе подведя баланс убыли населения – обязательно чего-то бы сделало.
Все мы по большей части заняты ежедневными делами и не находим времени на то, чтобы подняться над суетой и посмотреть на всю картинку сверху, издалека. И я тоже был таким когда-то. Всего, пожалуй, лет 10 назад. Но задался вопросом, а все вот эти мои хаотичные инвестиционные движения вообще приносят деньги или мои затраты на них больше, чем я зарабатываю?
Со временем родилась система учета активов и инвестиций. И все на самом деле свелось к простой формуле: в следующем году должно быть больше чем в прошлом! Глубокая мысль. Пойду еще ее подумаю.
Тем временем, моя система достаточно проста. Считаем все, что можно быстро продать за три дня + наличные деньги на счетах. Это ваши ликвидные активы. Все, что можно продать за какое-то разумное время, скажем за пару-тройку месяцев, хороший пример - квартира – это ваши активы. От общей суммы ликвидных активов и просто активов отнимаем ваши обязательства – это кредиты, долги и т.д. Итоговая сумма и есть ваша стоимость, выраженная в деньгах. Она должна расти от года к году. Я всегда в конце декабря или начале января делал некий срез. Такую финансовую фотографию. Записывал все цифры на определенную дату и высчитывал общую сумму в простенькой экселевской табличке. Должен сказать, это упражнение очень хорошо приводит в форму и заставляет активнее думать.
Через несколько лет я научился почти со 100% вероятностью предсказывать баланс на следующий год (исключая ту часть, которая инвестирована на бирже, она непредсказуема на год вперед). Но даже эта биржевая часть хорошо предсказывается на 10 лет вперед, потому что я это сделал. А я, поверьте, не великий математик ни разу.
В итоге смысл этого упражнения не в том, чтобы радостно посмотреть, что вы выросли на 3% в год, потому что это просто компенсация инфляции, а в том, чтобы понять, что несмотря на размер вашей зарплаты, итоговая цифра должна расти. И расти заметно. И если этого не происходит, то вы просто оплачиваете свой абонемент на еду, воду и воздух. И, возможно, что-то нужно менять. Ведь если вы можете что-то измерить, то вы можете это улучшить!
Ну, а что касается меня, теперь моя табличка выглядит не так радостно. С тех пор как я стал тратить, а не зарабатывать, моя задача сделать так, чтобы финальная цифра уменьшалась медленнее, чем растут расходы. Тоже непростая задачка. Будем улучшать!
#уроки
Машина без крыши в сильный дождь превращается в ванну на колесиках. Поэтому ее надо заботливо укрывать одеялком от дождя. Во дворе водятся два жизнерадостных пёселя, которые по любому поводу готовы пообниматься, даже если идет дождь. Это их никогда не останавливало. И вот иду я с зонтиком в одной руке, одеялом для машины в другой и налетают на меня эти два обалдуя, норовя обеими лапами каждый прижать к сердцу и лизнуть в нос. А у меня лап, чтобы отбиваться не осталось. Для борьбы с животными остается русский язык. Оружие мощное, но в целом безвредное. Родная речь не разрушает собак, они лишь немного приседают, притворяются, что понимают только грузинский и, конечно, не сдаются. Меж тем по деревне разлетаются мои вопли, и соседи ошибочно принимают быт блогера за скандал с убийством.
Не повторяйте ошибок других. Всегда ведь можно осознать ситуацию заранее и предпринять какие-то шаги, чтобы ошибки избежать. Большинство серьезных, но ошибочных решений легко предотвратить. Некоторые из них я приведу здесь, с примерами из повседневной нашей жизни.
1. Деньги заморожены в неликвидных активах. В 2008 эндоумент Гарвардского Университета столкнулся с финансовой проблемой. На бумаге фонд стоил 37 миллиардов. Но у него не было наличных, платить по счетам. Фонд увлекся инвестициями в частные компании и недвижимость. И, конечно, по закону подлости-Мерфи легко вытащить наличные не получилось. Фонд был вынужден продать часть вложений по бросовым ценам на импровизированной гаражной распродаже. Пример как легко узнаваемый (множество людей вкладывают все свои деньги в активы, которые не так просто реализовать по честной цене, квартиры, бизнесы), так и легко предотвращаемый – подумать заранее о распределении активов, позаботиться о подушке безопасности.
2. Слишком много вложено в один актив. Это вариация первой ошибки. И пример ровно такой же. Часто все состояние семьи сосредоточено в одном большом активе. Будь то собственный бизнес или квартира (дом). И если с бизнесом еще что-то можно сделать, то с единственной квартирой, в которой живешь…решение непростое.
Если же этот актив, с большим перевесом, это акции – тут немного проще. Можно продать или сократить позицию. Многие тут начинают волноваться о налогах (об этом тоже будет ниже). Но не обязательно принимать бинарное решение. Можно постепенно сокращать позицию в течение нескольких месяцев/лет.
3. Выбирать «интересные» инвестиции. Владеть простым, сбалансированым инвестиционным портфелем скучно. А вокруг тысячи возможностей для инвестирования. И естественно, люди хотят чего-то поинтереснее, пытаясь выбрать либо известные всем имена, либо наоборот «скрытые» от всех варианты. Согласно исследованию «The New York Times» такие инвестиции обычно приносят меньший доход, так как связаны с бОльшими расходами фондов, и часто необъяснимыми затратами на поддержание управляющих компаний. У кого из вас есть в портфеле компания, про которую вы где-то услышали (уже не помните где), вы ее купили, но уже не помните зачем. При этом она не показывает значительных прибылей, но и убытков тоже. И просто висит в портфеле.
Продолжение следует...
Машина без крыши в сильный дождь превращается в ванну на колесиках. Поэтому ее надо заботливо укрывать одеялком от дождя. Во дворе водятся два жизнерадостных пёселя, которые по любому поводу готовы пообниматься, даже если идет дождь. Это их никогда не останавливало. И вот иду я с зонтиком в одной руке, одеялом для машины в другой и налетают на меня эти два обалдуя, норовя обеими лапами каждый прижать к сердцу и лизнуть в нос. А у меня лап, чтобы отбиваться не осталось. Для борьбы с животными остается русский язык. Оружие мощное, но в целом безвредное. Родная речь не разрушает собак, они лишь немного приседают, притворяются, что понимают только грузинский и, конечно, не сдаются. Меж тем по деревне разлетаются мои вопли, и соседи ошибочно принимают быт блогера за скандал с убийством.
Не повторяйте ошибок других. Всегда ведь можно осознать ситуацию заранее и предпринять какие-то шаги, чтобы ошибки избежать. Большинство серьезных, но ошибочных решений легко предотвратить. Некоторые из них я приведу здесь, с примерами из повседневной нашей жизни.
1. Деньги заморожены в неликвидных активах. В 2008 эндоумент Гарвардского Университета столкнулся с финансовой проблемой. На бумаге фонд стоил 37 миллиардов. Но у него не было наличных, платить по счетам. Фонд увлекся инвестициями в частные компании и недвижимость. И, конечно, по закону подлости-Мерфи легко вытащить наличные не получилось. Фонд был вынужден продать часть вложений по бросовым ценам на импровизированной гаражной распродаже. Пример как легко узнаваемый (множество людей вкладывают все свои деньги в активы, которые не так просто реализовать по честной цене, квартиры, бизнесы), так и легко предотвращаемый – подумать заранее о распределении активов, позаботиться о подушке безопасности.
2. Слишком много вложено в один актив. Это вариация первой ошибки. И пример ровно такой же. Часто все состояние семьи сосредоточено в одном большом активе. Будь то собственный бизнес или квартира (дом). И если с бизнесом еще что-то можно сделать, то с единственной квартирой, в которой живешь…решение непростое.
Если же этот актив, с большим перевесом, это акции – тут немного проще. Можно продать или сократить позицию. Многие тут начинают волноваться о налогах (об этом тоже будет ниже). Но не обязательно принимать бинарное решение. Можно постепенно сокращать позицию в течение нескольких месяцев/лет.
3. Выбирать «интересные» инвестиции. Владеть простым, сбалансированым инвестиционным портфелем скучно. А вокруг тысячи возможностей для инвестирования. И естественно, люди хотят чего-то поинтереснее, пытаясь выбрать либо известные всем имена, либо наоборот «скрытые» от всех варианты. Согласно исследованию «The New York Times» такие инвестиции обычно приносят меньший доход, так как связаны с бОльшими расходами фондов, и часто необъяснимыми затратами на поддержание управляющих компаний. У кого из вас есть в портфеле компания, про которую вы где-то услышали (уже не помните где), вы ее купили, но уже не помните зачем. При этом она не показывает значительных прибылей, но и убытков тоже. И просто висит в портфеле.
Продолжение следует...